Союз золотопромышленников принял участие в форуме МАЙНЕКС

В Москве в гостинице  Рэдиссон Славянская 4-6 октября 2016 года состоялся 12-й международный горнопромышленный форум МАЙНЕКС Россия 2016.

Форум проводится с 2005 года и является одним из самых крупных и представительных мероприятий, посвящённых актуальным проблемам разведки, добычи и переработки твёрдых полезных ископаемых в России и странах Евразийского Экономического Союза.

В работе форума регулярно участвуют  более 500 руководителей отраслевых компаний из России, Казахстана, Кыргызстана, Украины, стран Европейского Экономического Сообщества, Китая, Северной Америки, Юго-Восточной Азии, Африки, Латинской Америки и Австралии.

Организуемый под темой «Российская горная отрасль – новые источники роста», форум МАЙНЕКС Россия 2016 предоставил профессиональную платформу для обсуждения оптимальных сценариев отраслевого и регионального развития, возобновления минерально-сырьевой базы, развития производственной инфраструктуры, улучшение кадровой подготовки и внедрение инновационных решений.

В рамках форума МАЙНЕКС Россия 2016 состоялась открытая дискуссия Министерства природных ресурсов и экологии Российской Федерации, заместителем министра – руководителем агентства по недропользованию Евгением Аркадиевичем Киселевым с участием руководителей российских и международных горнодобывающих компаний, представителей законодательных и исполнительных органов власти; отечественных и зарубежных инвесторов.

Председатель Союза золотопромышленников Кашуба Сергей Григорьевич от лица золотодобывающих компаний во время круглого стола внес инициативу и комментарии по улучшению законодательства по недропользованию.

Золотые компании позвали юниоров

Докладчики второй сессии форума МАЙНЕКС Россия-2016  – главы золотодобывающих компаний – представили собственные стратегии развития проектов. «Проблемы сходные: есть мощности по переработке, есть огромный регион, есть ресурсный потенциал юниоров не видно» – отметил гендиректор Highland Gold, тем самым, фактически, обозначив ключевые темы сессии.

Гендиректор Polymetal Виталий Несис прокомментировал итоги интерактивного голосования. Перед началом сессии участникам форума предлагалось ответить на вопрос: «Могут ли горнодобывающие проекты на Дальнем Востоке России заработать без финансовой господдержки?». Большинство (27%) считают, что «не могут, потому что необходима инфраструктура».

Господин Несис с большинством был не согласен: «Можно и без господдержки, главное – адекватное администрирование», – заверил он.

Он напомнил,  что Россия по-прежнему отстает от  ведущих горнорудных юрисдикций как по совокупным объемам геологоразведки, так и по текущим объемам. Средняя стоимость одного метра алмазного бурения в ДВФО составляет $100, в среднем по России – 70$. Для сравнения  – в Австралии один метр алмазного бурения стоит $40, в Канаде – $60.

По словам господина Несиса, усилия Роснедр привели к тому, что время на получение лицензии резко сократилось: «Данный барьер считаю преодоленным». Невелико время и на согласование горнорудного проекта (год в России против 30 месяцев в Канаде).

Главной же проблемой остается время, затрачиваемое на то, чтобы получить разрешения от  государственной геологической разрешит системы. В России оно составляет 28 месяцев, тогда как в Канаде и Австралии оно равно нулю. Гендиректор Polymetal уверен, что ни одна юниорная компания не может позволить себе так долго содержать административный персонал.

«Не надо отчаиваться, – призвал Виталий Несис. – Надо приспосабливать стратегию к объективной российской действительности». Приспособиться, с его точки зрения, – значит продать объект после получения положительных результатов поисковых геологоразведочных работ, потому что самим готовить объект для проектирования юниорам долго. А самый лучший для него вариант – продать объект, который может стать дополнительной сырьевой базой для уже действующих проектов добывающих компаний.

У Polymetal его собственные проекты сосредоточены в различных регионах Дальнего Востока. Количество активных проектов с 2014 года растет, достигнув 58 в 2016 году. Напротив, в среднем объем бурения за тот же период упал с 8,3 тыс. м. до 3,2 тыс. м. Объясняется это тем, что компания настроена на максимально быстрый перебор вариантов и принятие решения.

«Не надо ждать защиты проектов и подчета запасов», – заверил глава Polymetal. Для него ключевые качества юниора – геологическая идея, целеполагание, критерии успеха, кадры,  и готовность и способность много работать.

Модератор сессии, глава союза золотопромышленников России Сергей Кашуба, поинтересовался, сколько проектов Polymetal купил у юниоров. Оказалось, что примерно шесть-семь, среди которых Светлое и Гольцово. Обеспеченность запасами для Хаканджинской фабрики составляет 2 года, Омолона – 5,5 лет.

Господин Несис подтвердил, что его фабрики на Хакандже и Омолоне практически не получают руду с тех месторождений, при которых были построены. Он уверен, что месторождения-«сателлиты» могут находиться на расстоянии сотен км от фабрики.

С итогов голосования по господдержке начал свое выступление и гендиректор «Петропавловска» Павел Масловский: «Если дают, надо брать», – уверен он. По его словам, на Дальнем Востоке в настоящее время реально заработали механизмы стимулирования региона в целом и недропользования в частности.

Затем господин Масловский охарактеризовал свою компанию: четыре ГМЗ, 15 млн тонн руды и два железорудных ГОКа. «Про общую горную массу не хочется говорить, она ужасно большая, с содержаниями работаем достаточно маленькими», – признался он.

Господдержка важна для компании. В 2014 она обратилась в Минвостокразвития о поддержке проекта на севере Амурской области, где компания уже работала. Речь шла о субсидировании создания энергетической инфраструктуры – ВЛ 220 кВ «Февральская – Рудная» от ПС 220 кВ «Рудная». Проект вошел в число первых шести ключевых инвестиционных проектов на Дальнем Востоке России, которые получили поддержку государства. Для компании проект означает увеличение производственных мощностей ГГМК «Маломыр» и «Албын» и сокращение затрат ГГМК «Маломыр» на электроэнергию. Для региона – устойчивое снабжение жителей северо-восточных районов Амурской области электроэнергией и 3 тыс. новых рабочих мест. Строительство линии будет завершено в 2019 году. В 2015 году компания получила первый транш, примерно половину всей суммы (объем государственных инвестиций в проект составляет 5,49 млрд руб.) она уже выбрала.

Сейчас компания работает над подобным проектом, где идет вопрос о компенсации уже понесенных затрат на строительство железнодорожной инфраструктуры, объем инвестиций в которую составил 1,6 млрд руб. Объемы господдержки небольшие, но важные в условиях падения цен на золото и ЖРС. В настоящее время получено предварительное одобрение Минвостокразвития России, идет подготовка пакета документов.

Также господин Масловский считает важными поправки в налоговый кодекс, которые предполагают получение налоговой льготы в заявительном порядке при прохождении определенного порога инвестиций (50 млн руб. в течение 3 лет или 500 млн руб. в течение 5 лет) и право на льготы по налогам на прибыль и добычу полезных ископаемых в течение 10 лет.

Также Павел Масловский дал понять, что важно не только дать льготы, но и не допустить решений, которые могут ухудшить состояние компаний. Речь, в частности, идет об изменении категорийности отходов и рост платежей за них. Отказаться от пересмотра «желательно до принятия решения а не после того, как стало ясно, что оно убийственно».

Сергей Кашуба выяснил, что за всю свою историю «Петропавловск» купил только один юниорный проект, который оказался неудачным.

Генеральный директор представительства корпорации «Кинросс Голд» Лу Наумовский охарактеризовал текущее состояние российских проектов – Купол и Двойное. Купол был запущен в 2008 году, его  производственная мощность составляет 3,5 тыс. тонн руды в день, коэффициент извлечения – 95%, объем капзатрат – $750 млн.

Двойное было запущено в 2013 году, его строительство обошлось в $700 млн, производственная мощность – 1 тыс. тонн руды в сутки, извлечение – 95%. Производство по итогам 2015 года составило 758,6 тыс. унций золотого эквивалента, себестоимость продаж – $474 за унцию. 

Перспективы развития компании связаны с месторождениями Морошка и Сентябрь Северо-Восточный. По предварительным расчетам, Морошка пригодна для подземной отработки, ее запасы составляют 182 тыс. унций золота и 2,1 млн унций серебра. Месторождение, предположительно, будет запущено в 2018 году.

Сентябрь Северо-Восточный расположен примерно в 15 км от Двойного, его ресурсы составляют 68 тыс. унций с содержанием золота 32 г/т. Предполагается, что проект будет запущен в конце 2017 года.

По словам господина Наумовского, «Кинросс» обеспечил 30% доходов Чукотки. Важный вклад «Кинросса» – развитие транспортной инфраструктуры. Еще одна сфера сотрудничества с государством – рекомендации по совершенствованию госуправления. «Семь рекомендации из 16 или приняты, или активно обсуждаются», – с удовлетворением заметил он. Главным достижением в улучшении госрегулирования он считает заявительный принцип. У компании две таких лицензии. Но процедуру надо совершенствовать и дальше, включив туда ресурсы Р1 и Р2.

Глава российского «Кинросс Голд» сообщил, что компания обеспечена запасами до 21 года. Компания открыта для сотрудничества с разведочными компаниями и получает 2-3 предложения от юниоров и средних компаний в месяц. Но пока интересный для себя проект найти не смогла.  «География играет огромную роль», – объяснил Лу Наумовский.

Продолжая тему о вкладе недропользователей в отрасль, гендиректор Highland Gold Mining (HGM) Денис Александров напомнил, что часто недропользователи – единственные потребители продукции, которая производится в регионе. Покупая ее и обеспечивая местных производителей сбытом и доходами, недропользователи тем самым подталкивают экономическое развитие на местах. «Не надо об этом забывать!» – резюмировал он.

Он напомнил географию проектов HGM, ключевые производственные и финансовые показатели за первое полугодие 2016 года: производство 128,67 тыс. унций золота и золотого эквивалента (+6% к прошлому году), EBITDA – $80 млн (+45% к прошлому году), полная себестоимость – $444/унцию, чистый долг – $197,9 млн (снижение на 15% год к году).

Объекты в Хабаровском крае имеют важнейшее значение для самочувствия компании, поскольку здесь производится 55% золота HGM и формируется 45% EBITDA компании. Не менее важен Байкальский кластер, который дает 45% золота и 55% EBITDA.

На Чукотке расположены проекты развития HGM Кекура (ресурсы 2,57 млн унций) и Клен (0,63 млн унций). Именно на Кекуре Денис Александров остановился подробнее. На лицензионной площади были выявлены 11 перспективных территорий. Предполагается, что добыча на Кекуре составит 800 тыс. тонн в год, средний объем производства золота – 209 тыс. унций, срок жизни рудника – 8 лет, срок возврата инвестиций – 3 года, NPV после уплаты налогов – $358 млн. IRR после уплаты налогов – 38%.

Компания доизучает месторождение: в 2016 году компания провела буровые работы (25 тыс. м), необходимые для перевода ресурсов в запасы и для повышения категории ресурсов до indicated. Пока рудные запасы на Кекуре по категории probable составляют 1,51 млн унций для открытой отработки и 0,16 млн унций – для подземной. Сейчас компания рассматривает различные сочетания отработки месторождений.

HGM утвердила запасы в ГКЗ, подготовила пред-ТЭО, провела металлургические тесты, подготовила техническую проектировочную документацию и выбрала поставщиков. В настоящее время она готовится к строительству фабрики и закупает горюче-смазочные материалы, привозит стройматериалы в Певек. Предварительно объем инвестиций в проект оценивается в $366 млн, из них 123,1 млн – средства из внешних источников.

Компания обещает создать 800 рабочих мест, повысит РВП на $872 млн к 2026 году и заплатить к этому же году $46 млн подоходного налога.

Сергей Кашуба уже традиционно поинтересовался обеспеченностью запасами и сотрудничеством с юниорами. «Мы смотрим на собственную разведку, но и на юниоров», – сообщил господин Александров. Многовершинное обеспечено запасами официально на 1,5 года, фактически – на 3,5 года. Белая гора – на 10 лет, Новоширокинское – более 15 лет, причем фабрика может перерабатывать сторонние руды. Денис Александров сообщил, что именно у юниора купил Кекуру. И с грустью признал, что в Хабаровском крае на юниоров смотреть не получится: «Там никого нет, никто не работает».

Гендиректор ПАО «Высочайший» Сергей Васильев поделился своим мнением о том, как можно повысить эффективность ресурсной экономики. С его точки зрения, есть три направления: повышение качества ресурсной базы, оптимизация издержек, доступность финансовых ресурсов для развития. И по каждому направлению взаимодействие государства и компаний является решающим фактором эффективности ресурсной экономики. В первом случае это приобретение прав недропользования, во втором, например, применение специального налогового режима при реализации новых проектов на Дальнем Востоке, в третьем –  использование механизма государственно-частного партнерства для строительства необходимой инфраструктуры.

Создание единых «правил» и контроль за их соблюдением позволит раскрыть ресурсный потенциал и обеспечить дальнейший рост добычи, – уверен Сергей Васильев. Среди факторов, влияющих на ресурсную обеспеченность, он отметил значительный ресурсный потенциал (при том, что в нераспределенном доступе почти не осталось привлекательных для крупных компаний объектов), приобретение лицензий по заявочному принципу, снижение курса рубля. Среди отрицательных факторов он выделил создание холдинга «Росгеология», существование которого усложняет доступ частным компаниям к лицензиям.

Оптимизация издержек предполагает автоматизацию, новые технологии добычи и переработки руды, централизацию закупок, ставку на собственные компетенции на новых проектах и контроль за затратами. Со стороны государства недропользователям необходимы льготы по НДПИ и налогу на прибыль для проектов со статусом регионального инвестиционного проекта и госсубсидии на возведение инфраструктурных проектов.

По мнению главы «Высочайшего», горнорудные компании не располагают достаточными финансовыми ресурсами для создания всей необходимой инфраструктуры: «Развитие механизмов государственной поддержки критически важно при реализации горнодобывающих проектов».

Обозначив свои пожелания в адрес государства, господин Васильев перешел к характеристике собственного предприятия.

Компания произвела в 2015 году 5,2 тонны золота и надеется на рост до 6,4 тонн к 2018 году. Сырьевая база составляют 216,6 тонн золота, включая ресурсный потенциал, мощность ГОКов – 5 млн руды на двух проектах (Голец Высочайший и Ыканское). В настоящее время компания строит предприятие на месторождении Угахан и ведет разведку на восьми объектах (месторождение Ожерелье и Бабушкин, участок Красный, Северная, Центральная и Восточная  части, лицензии Западный Докукан и Патомский).

Господин Васильев в ответ на опрос Сергея Кашубы сообщил, что купил у юниорных компаний два проекта.

Завершил сессию доклад министра природных ресурсов и экологии Магаданской области Владимир Митькин. В начале своего доклада он напомнил об истории открытий полезных ископаемых в Магаданской области и годовые показатели производства золота с 1937 года. В 2015 году в Магаданской области было добыто 24,5 тонны золота и 1127,5 тыс. тонн серебра.

Перспективы роста производства золота в регионе связаны с расширением месторождения Павлик и запуском Наталки. Среди перспективных проектов Яно-Колымской золоторудной провинции министр назвал Родионовское, Игуменовское и Штурмовское месторождения. На фабриках Омолона и Дуката могут перерабатываться руды месторождений Ольча, Ирбычан, Приморское, Елочка, Рыжик, Терем, Халали. Помимо золота, в Магаданской области считают вероятными развитие проектов по добыче полиметаллов, редких металлов, углей, а также углеводородов. Инвесторы могут использовать льготы в рамках региональных инвестиционных проектов, территорий опережающего социально-экономического развития, особой экономической зоны и приоритетного инвестиционного проекта.

Первая сессия форума МАЙНЕКС Россия-2016 была нацелена на выявление отраслевых тенденций во всем мире и в России и источников развития горнорудной отрасли России.

Перед началом сессии участников поприветствовал заместитель министра, руководитель федерального агентства по недропользованию Евгений Киселев. Он отметил, что сейчас формируется стратегия развития отрасли. Он призвал участников рынка представить свои предложения, в том числе в том, что касается распределения ролей между бизнесом и государством. «Мне очень приятно находиться в этом зале. Приятно видеть заинтересованных людей… Желаю активности, открытости, конструктивности. В результате все станут богаче», – подытожил свое приветствие господин Киселев.

Вице-министр по инвестициям и развитию Республики Казахстан Тимур Токтабаев рассказал о реформах в сфере недропользования, которые разрабатываются в Республике Казахстан. Главное новшество – это разрабатываемый в настоящее время Кодекс о недрах, который, как предполагается, вступит в силу к началу 2018 года. Господин Токтабаев напомнил, что за основу для реформы была взята австралийская модель, принцип «первый пришел – первый получил» и предоставление прав недропользования по блокам. Кодекс отчетности РК по геологоразведке ресурсам и запасам был принят в семейство кодексов CRIRSCO. Министерство работает над тем, чтобы обеспечить доступ к геологической информации, но сделать это непросто, так как геологи использовали военные карты. В итоге на отчеты наложены грифы «секретно». Также министерство ведет за собственные средства геологоразведочные работы с тем, чтобы повысить изученность территории.

Генеральный директор представительства корпорации «Кинросс Голд» Лу Наумовский прокомментировал результаты интерактивного голосования, которое проходило после приветствий перед началом сессии. На вопрос: «Какой фактор наиболее важен для стимулирования роста горнорудной отрасли РФ?» – большинство (40%) ответили «Инвестиции в проекты». «Мне лично приятно, что люди не стали перекладывать ответственность на санкции, а сделали ставку на развитие проектов», – отметил господин Наумовский.

Открыл сессию Директор по связям с членами совета и рынками Всемирного Cовета по золоту Джон Маллигэн, который обрисовал ситуацию на золотом рынке в 2016 году. На спрос влияет потребление в Индии и Китае и колебания инвестиционного спроса, который зависит от макроэкономической ситуации (покупки золота центробанками, развитие «золотых» ETF, макроэкономическая и геополитическая нестабильность).

За неполные девять месяцев 2016 года цена на золото выросла на 25%, несколько раз перейдя отметку в $1350 за унцию. Эта ситуация отражает рост спроса во всем мире. Сильнее всего он вырос в Китае (29%), Индии (25%) и других странах Азии (12%). В сумме они обеспечивают 2/3 спроса на реальное золото.

В исторической перспективе цены на золото растут, несмотря на колебания.

В Китае резко вырос спрос на ювелирные золотые изделия, хотя спрос в 2016 году снизился почти до показателей 2012 года – 2016 год нельзя назвать легким для китайских потребителей. Рынок частного потребления сравнительно молодой, он начал формироваться в 2004 году и с тех пор растет. Но важно, что и власти Поднебесной намерены наращивать золотые запасы. И если посмотреть на динамику роста населения в Китае, можно надеяться, что динамика потребления золота будет положительной.

Индия исторически потребляет около четверти всего производимого золота. С 2003 года совокупный рост спроса составил 7%, в стоимостном выражении – 17%. Однако и в Индии спрос упал до уровня 2012 года. По сравнению с первым полугодием прошлого года – почти вдвое. Правда, причины падения другие нежели в Китае

По словам господина Маллигэна, спрос на монеты и слитки растет, хотя, по сравнению с 2013 годом (около 1700 тонн), спрос упал более чем на 40%. Как ни странно, спрос на физическое золото в Европе – на фоне падения финансового рынка.

В 2016 году спрос со стороны ETF впервые с 2013 года (с этого времени, если не считать первого полугодия 2015 года, когда спрос был около нуля, показатели спроса были отрицательными) показал внятный рост, приблизившись к 600 тоннам золота.

Традиционно безопасные инструменты инвестирования (суверенные бонды) показывают крайне низкую или даже отрицательную доходность. Лишь 9% из них, по оценкам Bloomberg, показывают реальную доходность более 1%. Центробанки стали инвестировать в золото. Крупнейшими покупателями в 2011-2015 годах стали Китай (708,2 тонны), Россия (625,9 тонн) и Казахстан (154,5 тонн), которые тем самым диверсифицируют свои золотовалютные резервы, постепенно снижая свою зависимость от доллара.

Если же говорить о производстве, то мировое производство резко выросло: рост с 2008 года составил 30%, но в 2015 году началась стагнация, а в ближайшей перспективе возможен даже спад.

Причина в том, что в последние десять лет стал очевиден спад объемов вновь открытых золотых месторождений, что прямо коррелирует с сокращением затрат на геологоразведку. Золото все дороже и сложнее найти. Более низкое качество руды компенсируется более высокими показателями извлечения.

Утешает то, что рыночная стоимость золотых компаний в 2016 году выглядит просто блестяще, особенно на фоне других представителей отрасли.

Глава отдела продаж финансовых инструментов Лондонской Биржи Металлов Елена Патимова после краткого экскурса в историю биржи и ее функции (например, ежедневное установление цены, хеджирование и гарантия поставок товара) рассказала о новых продуктах LME. Самый свежий из них – фьючерсы на золото и серебро, торговля которыми должна быть запущена в первой половине 2017 года.

Предполагается, что участниками торгов с одной стороны – хеджеры, а с другой – спекулянты (брокеры, банки, инвесткомпании). Первые стремятся снизить свои риски, спекулянты предлагают ликвидность.

Торговля LMEprecious будет поддерживаться двумя площадками – самой LME и купившей ее Гонконгской фондовой биржей, которая, по словам Елены Патимовой, взяла на себя обязательства усилить роль Лондона как мирового центра концентрации финансовой ликвидности. Общие объема торгов составляют 3 млрд тонн металла. Драгметаллы схожи с промышленными по структуре рынка ОТС и представящими регуляторными изменениями.

Контракты на золото и серебро будут торговаться ежедневно от Т+1 и Т+2 до Т+25 и ежемесячно до 5 лет. Будет возможна торговля спредов между всеми датами экспирации. Елена Патимова уверена, что маркет-мейкеры будут квотировать контракты с достойной глубиной «стакана» и узкой разницей между ценой покупки и продажи, контракты могут торговаться на электронной платформе и по телефону через брокеров и последующим клирингом через LMEClear.

Предполагается, что  фьючерсные контракты, подлежащие клирингу через клиринговую палату LMEClear, дадут возможность сделать значительные сбережения в сфере капитальных ресурсов.

Биржа намерена запустить торги TOM, однодневными фьючерсами и ежемесячными фьючерсами. В перспективе LME намерена запустить фьючерсы на платину и палладий с той же структурой поставок и опционы всех металлов.

Описав «драгоценный фьючерс», госпожа Патимова объяснила, какие выгоды он может принести при использовании коротких и длинных позиций, и описала основные и опционные стратегии, используемые при хеджировании. Некоторые золотодобывающие компании не используют хеджинговые инструменты. Однако, по словам докладчика, крупные инвесторы не вкладываются в компании, которые не используют хеджирование.

Свою презентацию партнер EY Борис Яценко начал с характеристики ситуации на сырьевом рынке. Тенденции пока неутешительные: экономический рост стран-потребителей сырья замедляется, на рынке сформировался избыток предложения. Укрепление доллара негативно влияет на цены на сырье, хотя и по разными причинам. Для золота – это Brexit и неопределенность по ставке ФРС, для угля – дожди в Австралии, закрытие нерентабельных предприятий. И хотя последние данные показывают, что цены на многие металлы начали расти, они еще не достигли уровня 2012 года.

Несмотря на это, прогнозы по ценам на металлы оптимистичны. Для российских производителей рост уже состоялся. Главная причина  из-за девальвации рубля. В рублях цены, кроме железной руды выросли. В итоге финансовые показатели российских компаний тоже выросли. В сравнении с зарубежными золотодобывающими компаниями средние полные затраты на унцию золота у российских предприятий в 2014-2015 гг. были значительно ниже. Тем не менее, инвесторы не верят в российские компании, и они по-прежнему оцениваются ниже зарубежных аналогов. Причины – инвестиционный климат, недостаточная проработка законодательных вопросов, плохая инфраструктура.

Инвестиции в разведку в России намного ниже, чем в ведущих горнорудных юрисдикциях. Так, в 2015 году инвестиции в разведку в Канаде составили $1185 млн, в России – $421 млн.

Российская добывающая отрасль уступает основным конкурентам за привлечение инвестиций в горнорудную отрасль: по оценке инвестиционной привлекательности, по данным ежегодного исследования Института Фрэзера, Россия находится на 47-м месте (три года назад – на 80-х местах), уступая как наиболее развитым горнорудным провинциям, так и, например, Финляндии и Ирландии.

Участники рынка невысоко оценивают качество госрегулирования в России – в отличие от качества ресурсов, которые оцениваются гораздо выше.

Однако вклад отрасли в экономику России может вырасти, если правовая оболочка улучшится. За последние 5 лет инвестклимат в России улучшился – страна поднялась с 124 места в рейтинге Doing Business до 51 места. Был создан консультативный совет по иностранным инвестициям, государство стимулирует инвестиции (создан фонд развития Дальнего Востока, такие инструменты налогового стимулирования, как региональный инвестиционный проект (РИП), территории опережающего социально-экономического развития (ТОСЭР) и другие).

Завершил свое выступление господин Яценко пожеланиями недропользователей по усовершенствованию госрегулирования: улучшить заявительный порядок лицензирования, увеличить количество участков для ГРР, поднять порог для включения месторождения в число участков недр федерального значения, увеличить долю иностранных инвесторов с 25% до 49%, обеспечить гарантии возврата инвестиций и стабильности прав инвесторов.